Unidad 2 · Nivel 3 · Trading de eventos
El movimiento esperado
Antes de cada reporte de resultados, el mercado de opciones publica su pronóstico a la vista de todos: el straddle at-the-money. Suma los precios del call y el put ATM en el vencimiento justo después del evento, y esa suma es aproximadamente el movimiento que el mercado espera, hacia arriba O hacia abajo. Sin suscripción. Los pros leen este número antes de formarse cualquier opinión propia.
Gratis. Sin anuncios, sin token y sin cuenta para empezar.
Lo que te preguntamos
La lectura honesta más rápida del movimiento esperado de un evento viene de...
El straddle es un precio real pagado con dinero real: un pronóstico de consenso con la piel en el juego, a diferencia de la opinión de cualquier comentarista.
Una acción cotiza a €200 antes de resultados. El straddle at-the-money cuesta €14. Usando precio del straddle ≈ movimiento esperado, ¿qué movimiento en % está descontado?
€14 ÷ €200 = 7%. El mercado está pagando por un vaivén de ±7%. La acción debe superar eso para que los compradores del straddle ganen.
Pon en orden el ritual del movimiento esperado de un pro
Treinta segundos de aritmética te dan el pronóstico del propio mercado. Cada trade de eventos empieza desde este número.
Si el straddle implica ±7% y la acción se mueve solo 3%, los COMPRADORES del straddle ___ aunque el precio se movió.
Moverse no basta: el movimiento debe superar lo que se pagó por él. El movimiento esperado es el obstáculo del comprador, no un bono.
¿Qué NO es el movimiento esperado?
El straddle dice 'más o menos hasta aquí', nunca 'hacia allá'. La dirección es lo único que el mercado de opciones se niega a decirte gratis. 🐜
El resto de esta unidad
Movimientos esperados, straddles y gaps binarios: operar el calendario como un pro.