Unidade 2 · Nível 3 · Trading de eventos
Straddles e strangles
Compre um call E um put e você deixa de se importar para que lado o preço vai, só que ele VÁ. Esse é o straddle comprado (ambos at-the-money) e o primo mais barato dele, o strangle (ambos out-of-the-money). Ideia linda, pegadinha honesta: você está pagando dois prêmios, e perto de eventos esses prêmios estão inflados. O movimento precisa superar tudo o que você pagou.
Grátis. Sem anúncios, sem token e sem conta para começar.
O que você vai responder
Straddle vs strangle: a diferença é…
Mesma aposta no movimento, etiqueta de preço diferente: o strangle custa menos, mas precisa de um movimento maior antes que alguma das asas pague.
Um straddle comprado ganha dinheiro quando…
Neutro em direção, mas não em esforço: o movimento tem que correr mais que dois prêmios somados à IV que você pagou a mais.
Ligue o termo ao papel dele nas apostas em movimento
Uma família, uma lei: o mercado precisa se mover mais do que o mercado esperava, ou o comprador de movimento perde.
Comprar um straddle logo antes dos resultados significa pagar ___ no pico, então depois o movimento precisa superar um preço inflado.
A corcova de evento da Unidade 1 agora é o SEU custo. Todo mundo sabe que os resultados vêm aí, e esse conhecimento já está no prêmio.
A honesta: por que tanto comprador de straddle pré-resultados perde mesmo quando a ação SE MOVE?
Um movimento de 5% parece ótimo até os ±7% que você pagou desinflarem ao seu redor. O vol crush taxa o comprador no instante em que a incerteza morre. Você conheceu essa fera na Liga 5 do curso de Trading; agora consegue precificá-la. 🐜
O resto desta unidade
Movimentos esperados, straddles e gaps binários: operar o calendário como um profissional.