Unidad 5 · Nivel 4 · Macro y Correlaciones
Correlaciones y risk-on/risk-off
La correlación mide cuánto se mueven juntos los activos (+1 en sincronía, −1 en espejo, 0 sin relación). En humor RISK-ON, acciones, crypto y materias primas suben juntas; en RISK-OFF, se desploman juntas mientras el dólar y los bonos atrapan el dinero que huye. Tu portafolio 'diversificado' puede ser en secreto una sola gran apuesta.
Gratis. Sin anuncios, sin token y sin cuenta para empezar.
Lo que te preguntamos
Acciones tech, BTC, ETH y ETFs growth: cinco posiciones. En un crash, este portafolio se comporta como…
Las correlaciones se DISPARAN hacia 1 en las crisis; la diversificación se evapora precisamente cuando se necesita. Cuenta tus apuestas reales, no tus tickers.
Une cada régimen con su comportamiento clásico
Mira el DXY y los rendimientos junto a tus gráficos durante una semana y nunca dejarás de ver los hilos.
Bitcoin ha cotizado históricamente como un activo de ___ de beta alta en términos macro, sea cual sea su tesis de largo plazo.
La tesis del oro digital puede ganar la década, pero en los días de la Fed, BTC ha cotizado casi siempre como Nasdaq apalancado. Opera la correlación que ES, no la prometida.
La diversificación real, entonces, significa…
Algunos que ganan en risk-off (bonos, rendimiento de efectivo) junto a tu libro risk-on. Motores, no tickers. Esto prepara la unidad de portafolio que viene: construir un libro donde algo siempre respira.
Tus cinco setups 'independientes' se activan en long esta semana: tech, BTC, SOL. El ajuste consciente de correlación:
La regla del 1% madura en una regla de PORTAFOLIO: limita el riesgo correlacionado, no solo el riesgo por operación. Así sobreviven los pros a los cambios de régimen. 🐜
El resto de esta unidad
Tasas, inflación, risk-on/off y la marea bajo cada activo que operas.